Sistem Sederhana Terbongkar Opsi Sistem Perdagangan NOS Trade Calculator. Opsi perdagangan terbongkar memerlukan persyaratan margin tertentu (hubungi broker Anda untuk info ini). Untuk lebih mengevaluasi sistem perdagangan, banyak investor ingin melihat potensi keuntungan yang akan diberikan sistem perdagangan ke akun tertentu. Kalkulator di bawah ini akan membantu Anda mengevaluasi sistem kami sehubungan dengan persyaratan margin. Untuk perhitungan perhitungan yang disederhanakan tidak dihitung dan margin dihitung sebagai 25 dari harga pasar yang mendasari jumlah premi dari uang tersebut (ingatlah bahwa persyaratan margin mungkin berbeda dari broker ke broker). Margin (Harga QQQ 0,25 Pilihan Harga - (Harga QQQ - Mogok)) 100 Tabel 1. Pengembalian Portofolio Nilai akun 5 tahun yang lalu Nilai akun SEKARANG Jika seorang pedagang hipotetis yang memiliki 50.000 akun menjual opsi QQQ singkat dengan mengikuti sinyal yang dihasilkan oleh sistem kami di dalam 60 bulan terakhir, saat ini trader ini akan memiliki tambahan 117.170 di akun. Lihat rincian perdagangan di bawah ini: Tabel 2. Rincian Perdagangan Harga perdagangan terbuka dan tutup didasarkan pada konfirmasi yang diterima dari broker yang memberi sinyal otomatis. Penafian: Opsi saham terbongkar sangat berisiko dan tidak sesuai untuk setiap investor. Banyak orang kehilangan uang perdagangan menemukan pilihan dan kerugian dapat melebihi jumlah yang diinvestasikan. Kinerja masa lalu tidak menjamin hasil masa depan. Satu kemenangan tunggal bisa membayar keanggotaan selama bertahun-tahun yang akan datang. DISCLAIMER INFORMASI INI DIMAKSUDKAN UNTUK TUJUAN PENDIDIKAN HANYA DAN TIDAK MEMENUHI SARAN KEUANGAN APA PUN. RISIKO TERLIBAT DALAM SEMUA GAYA MANAJEMEN UANG. Opsi perdagangan terbongkar melibatkan risiko lebih besar daripada perdagangan saham. Anda benar-benar harus membuat keputusan sendiri sebelum bertindak berdasarkan informasi yang diperoleh dari Situs Web ini. Hasil pengembalian yang terwakili di situs web didasarkan pada premi yang diterima untuk pilihan penjualan singkat dan tidak mencerminkan margin. Dianjurkan untuk menghubungi broker Anda tentang persyaratan margin pada perdagangan opsi yang tidak ditemukan sebelum menggunakan informasi apapun di situs ini. Gunakan Kalkulator kuotasi kuota kami untuk menghitung ulang kinerja masa lalu kami sehubungan dengan persyaratan margin, komisi perantara dan biaya terkait perdagangan lainnya. Kinerja masa lalu tidak menunjukkan hasil di masa depan. Pernyataan Resiko: Perdagangan opsi Naked sangat berisiko - banyak orang kehilangan uang untuk memperdagangkannya. Dianjurkan untuk menghubungi broker atau profesional investasi Anda untuk mengetahui tentang risiko perdagangan dan persyaratan margin sebelum terlibat dalam perdagangan opsi yang tidak ditemukan. 169 2017 NOS - Options-Trading-System. Seluruh hak cipta. - SV1Options Pricing: Diagram Laba dan Rugi Diagram untung rugi, atau grafik risiko. Adalah representasi visual dari kemungkinan keuntungan dan kerugian strategi opsi pada suatu titik waktu tertentu. Pedagang opsi menggunakan diagram untung dan rugi untuk mengevaluasi bagaimana strategi dapat berjalan pada kisaran harga, sehingga memperoleh pemahaman tentang hasil potensial. Karena sifat visual sebuah diagram, trader bisa mengevaluasi potensi keuntungan dan kerugian, serta resiko dan imbalan dari posisi sekilas. Untuk membuat diagram keuntungan dan kerugian, nilai diplot sepanjang sumbu X dan Y. Sumbu horisontal (sumbu x) menunjukkan harga yang mendasari, diberi label sesuai dengan harga yang lebih rendah di sebelah kiri dan kenaikan harga ke arah kanan. Harga dasar saat ini biasanya berpusat di sepanjang sumbu ini. Sumbu vertikal (sumbu y) mewakili nilai keuntungan dan kerugian potensial untuk posisi tersebut. Titik impas (yang mengindikasikan tidak ada keuntungan dan tidak ada kerugian) biasanya berpusat pada sumbu y, dengan keuntungan ditunjukkan di atas titik ini (lebih tinggi sepanjang sumbu y) dan kerugian di bawah titik ini (lebih rendah pada sumbu). Gambar 8 menunjukkan struktur dasar diagram keuntungan dan kerugian. Gambar 8: Struktur dasar diagram untung dan rugi. Setiap nilai yang diplot di atas sumbu x akan mewakili nilai keuntungan yang diplot di bawah ini akan menunjukkan adanya kerugian. Garis grafik mewakili potensi keuntungan dan kerugian di kisaran harga underlying. Untuk kesederhanaan, mulailah dengan melihat posisi saham yang panjang dari 100 saham. Asumsikan seorang investor telah membeli 100 saham untuk 25 saham atau total biaya 2.500. Diagram pada Gambar 9 menunjukkan potensi keuntungan dan kerugian untuk posisi ini. Bila garis grafik berada di 25 (biaya per saham), perhatikan bahwa nilai profit dan loss adalah 0.00 (breakeven). Karena harga saham bergerak lebih tinggi, begitu juga keuntungannya sebaliknya, karena harga bergerak lebih rendah, kenaikannya akan meningkat. Angka tersebut menunjukkan jeda posisi bahkan pada 25 (harga beli kami) dan seiring kenaikan harga saham (bergerak di sepanjang sumbu x), keuntungan tersebut meningkat. Karena ada, secara teori, tidak ada batas atas harga saham, garis grafik menunjukkan sebuah panah di salah satu ujungnya. Gambar 9: Diagram untung dan rugi untuk saham hipotetis (ini tidak memperhitungkan komisi atau biaya perantara). Dengan pilihan, diagram akan terlihat sedikit berbeda karena risiko downside kami terbatas pada premi yang dibayarkan untuk opsi. Dalam contoh ini, ditunjukkan pada Gambar 10, opsi panggilan memiliki harga strike 50 dan biaya 200 (untuk kontrak). Resiko downside adalah 200 - premi yang dibayarkan. Jika opsi itu kadaluarsa tidak berharga (misalnya, harga sahamnya 50 pada saat kadaluarsa), kerugiannya akan menjadi 200, seperti yang ditunjukkan oleh garis grafik yang tertarik pada sumbu y pada nilai negatif 200. Titik impas akan menjadi harga saham. Dari 52 saat kadaluarsa di sini, investor telah kehilangan 200 dengan membayar premi dan kenaikan harga saham sama dengan 200 keuntungan, membatalkan premi. Dalam contoh ini, setiap kenaikan harga saham pada saat kadaluarsa sama dengan 1 gain. Misalnya, jika harga saham naik menjadi 54, itu akan mewakili keuntungan 200. Gambar 10: Diagram untung dan rugi untuk posisi opsi yang panjang. 13 Perlu dicatat bahwa contoh di atas menunjukkan garis grafik yang khas untuk suatu pilihan strategi call yang panjang - seperti kupu-kupu panggilan panjang dan straddles pendek - memiliki diagram keuntungan dan kerugian tanda tangan yang menandai potensi keuntungan dan kerugian untuk strategi tertentu. Gambar 11, diambil dari situs Web Dewan Industri Pilihan, menunjukkan berbagai strategi pilihan dan diagram keuntungan dan kerugian yang sesuai. Gambar 11: Berbagai diagram untung dan rugi untuk berbagai strategi pilihan. Gambar dari situs Web Dewan Industri Pilihan. Sebagian besar platform perdagangan dan perangkat lunak analisis memungkinkan para pedagang membuat diagram laba dan rugi untuk opsi yang ditentukan. Selain itu, bagan dapat dibuat dengan tangan, dengan menggunakan perangkat lunak spreadsheet seperti Microsoft Excel, atau dengan membeli alat analisis yang tersedia secara komersial. Catatan Di Masa Depan: Dunia Potensi Keuntungan Jika Anda pernah mempelajari bahasa kedua, Anda tahu betul bagaimana sulitnya dapat. Tapi begitu Anda belajar, katakanlah, bahasa Spanyol sebagai bahasa kedua - belajar bahasa Italia sebagai yang ketiga akan jauh lebih mudah karena keduanya memiliki akar Latin yang sama. Untuk mendapatkan fasilitas dengan bahasa Italia sebagai bahasa ketiga, Anda hanya perlu memahami perubahan kecil dalam bentuk kata dan sintaksis. Nah, hal yang sama bisa dikatakan untuk pilihan pembelajaran. (Untuk mempelajari dasar-dasar, baca Tutorial Dasar-Dasar Pilihan kami.) Bagi kebanyakan orang, belajar tentang opsi saham adalah seperti belajar untuk berbicara dalam bahasa baru, yang memerlukan gulat dengan istilah yang sama sekali asing. Tetapi jika Anda sudah memiliki beberapa pengalaman dengan opsi saham, memahami bahasa pilihan di masa depan menjadi mudah. Padahal, konsep dasar seperti delta. Nilai waktu dan harga strike menerapkan cara yang sama dengan pilihan futures seperti opsi saham, kecuali sedikit variasi dalam spesifikasi produk, yang pada dasarnya merupakan satu-satunya rintangan untuk dilewati. Pada artikel ini, kami memberikan pengantar tentang dunia opsi berjangka SampP 500 yang akan mengungkapkan kepada Anda betapa mudahnya melakukan transisi ke opsi futures (juga dikenal sebagai opsi komoditi atau futures), di mana dunia potensi keuntungan menanti . Opsi Indeks Saham di Futures Hal pertama yang mungkin melempar bola melengkung pada Anda saat mendekati opsi futures adalah bahwa Anda mungkin tidak terbiasa dengan kontrak futures. Instrumen mendasar yang menjadi pilihan perdagangan berjangka. Ingat bahwa untuk opsi saham, yang mendasarinya adalah masalah ekuitas (misalnya opsi opsi beli IBM pada saham IBM). Karena kebanyakan investor mengerti bagaimana menafsirkan harga saham, mencari tahu yang mendasarinya mudah. Ketika mempelajari pilihan futures, di sisi lain, para pedagang yang baru mengenal pasar tertentu (obligasi, emas, kedelai, kopi atau Sampp) perlu tidak mengenal spesifikasi opsi tetapi juga dengan spesifikasi produk dari kontrak berjangka yang mendasarinya. Ini, bagaimanapun, adalah hambatan yang tidak signifikan dalam lingkungan online todays, yang menawarkan begitu banyak informasi hanya dengan sekali klik. Artikel ini mudah-mudahan menarik minat Anda dalam menjelajahi pasar menarik dan peluang perdagangan baru ini. (Untuk pengetahuan latar belakang yang lebih banyak, baca Understanding Option Pricing.) Pilihan SampP di Futures Untuk menggambarkan bagaimana opsi kerja futures, saya akan menjelaskan karakteristik dasar opsi SampP 500 di futures, yang lebih populer di dunia pilihan futures. Meskipun ini adalah pilihan futures berbasis uang tunai (yaitu mereka secara otomatis menetap dengan uang tunai saat kadaluarsa), logika opsi berjangka SampP, seperti semua pilihan futures, sama dengan opsi saham. Pilihan futures SampP 500, bagaimanapun, menawarkan keunggulan unik misalnya, mereka dapat mengizinkan Anda berdagang dengan aturan margin superior (dikenal dengan margin SPAN), yang memungkinkan penggunaan modal trading Anda lebih efisien. Mungkin cara termudah untuk mulai merasakan opsi futures hanyalah melihat tabel harga penawaran harga SampP 500 dan harga opsi terkait futures. Intinya, prinsip penetapan harga masa depan SampPip sama dengan perilaku harga saham. Anda ingin membeli rendah dan menjual tinggi. Dengan kata lain, jika masa depan SampP meningkat, nilai kontrak naik dan sebaliknya jika harga futures SampP jatuh. Perbedaan Penting dan Karakteristik Ada perbedaan kunci antara opsi futures dan stock. Perubahan 1 opsi saham setara dengan 1 (per saham), yang seragam untuk semua saham. Dengan masa depan SampPip, perubahan harga 1 bernilai 250 (per kontrak), dan ini tidak seragam untuk semua opsi berjangka dan futures. Meskipun ada masalah lain yang bisa Anda pahami - seperti nilai wajar dari kontrak berjangka SampP dan premi kontrak futures - konsep terkait ini tidak penting dalam praktiknya dan untuk apa yang perlu Anda pahami untuk sebagian besar strategi pilihan. Selain perbedaan spesifikasi harga, ada beberapa karakteristik penting lainnya dari opsi SampP yang penting. Karena opsi ini memperdagangkan futures yang mendasari, tingkat harga berjangka SampP, bukan indeks saham SampP 500, merupakan faktor kunci yang mempengaruhi harga opsi pada masa depan SampP. Volatilitas dan peluruhan nilai waktu juga memainkan peran mereka, sama seperti mempengaruhi opsi saham. Mari kita lihat lebih dekat pada harga berjangka dan harga opsi SampP, terutama bagaimana perubahan harga futures mempengaruhi perubahan harga opsi. Pertama mari kita lihat spesifikasi produk SampP futures, yang disajikan pada Gambar 1. Gambar 2 - Harga permukiman untuk 12 Juni 2002 Kontrak berjangka Jun SampP pada Gambar 2, misalnya, ditetapkan pada 1020.20 pada hari ini. Perubahan titik 6.00 setara dengan kenaikan 1.500 per kontrak tunggal (6 x 250 1.500). Perlu dicatat bahwa masa depan SampP dan indeks saham SampP 500 akan diperdagangkan hampir sama, namun masa depan SampP akan diperdagangkan dengan sedikit premi. Memahami Opsi Futures SampP Sekarang mari kita beralih ke beberapa pilihan yang sesuai. Seperti untuk hampir semua pilihan di futures, ada keseragaman harga antara futures dan options. Artinya, nilai 1 perubahan premi sama dengan 1 perubahan harga futures. Hal ini membuat segalanya mudah. Dalam kasus pilihan futures SampP 500 dan masa depan mereka yang mendasarinya, sebuah perubahan 1 bernilai 250. Untuk memberikan beberapa contoh nyata dari prinsip ini, saya telah memilih pada Gambar 3, harga interval pemogokan 25 poin dari beberapa out-of-the - Uang menempatkan dan menelpon trading di Jun SampP futures. Seperti yang kita harapkan untuk opsi saham dan panggilan, delta dalam contoh di bawah ini positif untuk panggilan dan negatif untuk penempatan. Oleh karena itu, sejak Jun SampP berjangka naik enam poin (pada 250 poin, atau dolar), nilai sahamnya turun dan panggilan naik nilainya. Pemogokan terjauh dari uang (925 put dan 1100 call) akan memiliki nilai delta yang lebih rendah, dan yang terdekat dengan uang (1000 put dan 1025 call) memiliki nilai delta yang lebih tinggi. Baik tanda dan ukuran perubahan nilai dolar untuk setiap opsi membuat ini jelas. Semakin tinggi nilai delta, semakin besar perubahan harga opsi akan terpengaruh oleh perubahan futures SampP yang mendasari. Gambar 3 - Harga opsi SampP pada settlement pada tanggal 12 Juni 2002 Sebagai contoh, kita mengetahui bahwa Jun SampP futures naik enam poin menjadi menetap di 1020.20. Harga penyelesaian ini hanya malu dari strike price call Juni 1025, yang meningkat nilainya pada 425. Opsi near the money ini memiliki delta yang lebih tinggi (delta 0,40) daripada opsi lebih jauh dari uang, seperti opsi panggilan dengan Harga strike 1100 (delta 0,02), yang nilainya meningkat hanya 12,50. Nilai-nilai Delta mengukur dampak perubahan lebih lanjut pada futures SampP yang mendasari akan mengenai harga opsi ini. Jika, misalnya, futures Jun SampP yang mendasari akan naik 10 poin lagi (asalkan tidak ada perubahan pada peluruhan dan volatilitas nilai waktu), opsi pengambilan sampel SampP pada gambar 3 dengan harga strike 1025 akan meningkat empat poin, Atau mendapatkan 1.000. Logika yang sama namun berlawanan berlaku untuk pilihan penempatan SampP pada Gambar 3. Di sini kita melihat harga opsi put menurun dengan kenaikan pada Jun SampP futures. Opsi terdekat-the-money memiliki strike price 1000, dan harganya turun 600. Sementara itu, opsi put options lebih jauh dari opsi uang, seperti opsi dengan strike price 925 dan delta -0.04, Kehilangan lebih sedikit, nilai 225. Kesimpulan Meskipun ada banyak cara untuk berdagang menggunakan opsi ini, banyak pedagang lebih memilih menjadi penjual bersih pilihan. Apakah Anda lebih memilih untuk membeli atau menulis (menjual) opsi saham menggunakan spread sederhana atau strategi yang lebih kompleks, Anda dapat, dengan dasar-dasar yang disajikan di sini, dengan mudah menyesuaikan banyak strategi favorit Anda dengan opsi SampP di futures. (Untuk informasi lebih lanjut, baca Bagaimana Keuntungan dari Peluruhan Waktu-Nilai). Sedangkan untuk pilihan lain di pasar berjangka, Anda harus terbiasa dengan spesifikasi produk mereka - seperti unit perdagangan dan ukuran tick - sebelum melakukan trading. Karena itu, bagaimanapun, saya yakin Anda akan mendapati bahwa menjadi lancar dalam bahasa pilihan kedua tidaklah sesulit yang mungkin Anda duga sebelumnya. Total nilai pasar dolar dari seluruh saham perusahaan yang beredar. Kapitalisasi pasar dihitung dengan cara mengalikan. Frexit pendek untuk quotFrench exitquot adalah spinoff Prancis dari istilah Brexit, yang muncul saat Inggris memilih. Perintah ditempatkan dengan broker yang menggabungkan fitur stop order dengan pesanan limit. Perintah stop-limit akan. Ronde pembiayaan dimana investor membeli saham dari perusahaan dengan valuasi lebih rendah daripada valuasi yang ditempatkan pada. Teori ekonomi tentang pengeluaran total dalam perekonomian dan pengaruhnya terhadap output dan inflasi. Ekonomi Keynesian dikembangkan. Kepemilikan aset dalam portofolio. Investasi portofolio dilakukan dengan harapan menghasilkan laba di atasnya. Ini.
No comments:
Post a Comment